Un ancien enfant des rues, désormais fiancé à une princesse, doit affronter un dictateur qui veut mettre la main sur la ville de Bagdad et épouser sa promise.
A Bagdad, Aladin a tout pour être heureux. Il est amoureux de Shallia, une ravissante princesse et vit dans un palais sublime. Cette vie luxueuse mais sans surprise ennuietoutefois cet ancien enfant des rues. L'arrivée en ville de Shah Zaman, un dictateur, ne va pas tarder à le sortir de sa torpeur. Celui-ci veut en effet mettre la main sur Bagdad et épouser la belle Shallia. Expulsé du palais, Aladin fait appel à son génie de la lampe, afin qu'il vole à son secours. Mais Shah Zaman a également son propre génie, Balouad. Une guerre sans merci se déclare alors entre les deux magiciens...
Une suite plutôt dispensable des "Nouvelles Aventures d'Aladin", qui bénéficie toutefois d'une distribution réjouissante.